Τόσο μεγάλο μέρος του κόσμου των εμπορευμάτων ελέγχεται από το πώς κάνει η Κίνα. Ως ο μεγαλύτερος καταναλωτής σχεδόν όλων των φυσικών πόρων κάτω από τον ήλιο, η ανερχόμενη και πτώση κινεζική οικονομία μπορεί να προκαλέσει όλεθρο στις υποκείμενες τιμές των βασικών εμπορευμάτων.
Υπόθεση: σιδηρομετάλλευμα.
Καθώς η κινεζική οικονομία έχει κρυώσει, οι τιμές για το χαλυβουργικό στοιχείο έχουν βυθιστεί τα τελευταία χρόνια. Συνολικά, αυτό έχει προκαλέσει πολλούς πονοκεφάλους στις εταιρείες που εξορύσσουν το ορυκτό. Ωστόσο, τα πράγματα μπορούν τελικά να αναζητήσουν τους ανθρακωρύχους σιδηρομεταλλεύματος. Η διεύρυνση των οικονομιών στην Ασία, το Ηνωμένο Βασίλειο και η Ευρώπη αναμένεται να συμβάλουν στην αύξηση της ζήτησης χάλυβα - και συνεπώς στη ζήτηση σιδηρομεταλλεύματος - υψηλότερα καθ 'όλη τη διάρκεια του έτους. Για τους επενδυτές, το πρόσφατο αισιόδοξο κλίμα στις τιμές των σιδηρομεταλλεύματος θα μπορούσε να είναι ένας πολύ καλός χρόνος για να αγοραστούν για μεγαλύτερο χρονικό ορίζοντα.
Αυξάνοντας τη ζήτησηΑπό την κορυφή των 187 δολαρίων ανά τόνο το 2011, οι τιμές του σιδήρου σημείωσαν πτώση - περίπου 15% τον περασμένο χρόνο. Τα τελευταία νέα από την Κίνα δεν βοήθησαν ακριβώς. Η HSBC Holdings plc (NYSE: HSBC HSBCHSBC Hldgs48. 68 + 0,68% Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6 οικονομία έδειξε μια ανάγνωση 48. 1 το Μάρτιο. Αυτό είναι ένα χαμηλό οκτώ μηνών και κάτω από το 50 σημάδι - που σημαίνει ότι η οικονομία είναι σε συρρίκνωση. Αυτή η ανάγνωση κατέστρεψε τις τιμές σιδήρου μέχρι το 2014.
Εντούτοις, θα μπορούσαν να υπάρχουν κάποιοι καταλύτες που να προωθούν το ορυκτό.
Πρώτον, η άλεση της χαλυβουργίας είναι ο δρόμος προς τα πάνω. Σύμφωνα με έκθεση της Παγκόσμιας Ομοσπονδίας Χάλυβα, η παραγωγή χάλυβα στην Ασία αναμένεται να αυξηθεί κατά περίπου 25% έως το 2020. Αυτό θα προκαλέσει αύξηση των εισαγωγών σιδηρομεταλλεύματος κατά 35% κατά το ίδιο χρονικό διάστημα. Καθώς άλλα έθνη αναδυόμενων αγορών, όπως η Ταϊλάνδη και το Βιετνάμ, αρχίζουν να μαζεύουν το χαλαρό και να οικοδομήσουν τη ζωτική υποδομή τους, η ζήτηση χάλυβα / σιδηρομεταλλεύματος θα είναι ισχυρή. Ομοίως, τα πρόσφατα κέρδη στην ευρωπαϊκή και στην αμερικανική βιομηχανία έχουν επίσης ενισχύσει την παραγωγή και τη ζήτηση χάλυβα.
Έπειτα, η ίδια η Κίνα πρέπει να εξετάσει.
Ενώ η πρόσφατη PMI είναι απογοητευτική, οι κινεζικές εισαγωγές σιδήρου αυξήθηκαν κατά τους τρεις πρώτους μήνες του έτους. Για το πρώτο τρίμηνο, η Κίνα εισήγαγε 19% περισσότερο σιδηρομετάλλευμα από το πρώτο τρίμηνο του προηγούμενου έτους - σε 222 εκατ. Τόνους. Το πιο σημαντικό, ακόμη και με μια συμβαλλόμενη κατασκευαστική βάση κατά τη διάρκεια του Μαρτίου, η Κίνα εισέφερε ακόμη 21% περισσότερο σιδηρομετάλλευμα για το μήνα. Η ετήσια αύξηση των εισαγωγών του πρώτου τριμήνου συνεπάγεται ότι η Κίνα είναι σε ρυθμό να εισάγει περισσότερους από 890 εκατομμύρια τόνους μεταλλευμάτων φέτος. Αυτό είναι περίπου 70 εκατομμύρια περισσότεροι τόνοι από το σύνολο του 2013.
Προσθέστε σε αυτές τις πρόσφατες ανακοινώσεις κινήτρων από το Πεκίνο και το γεγονός ότι το σήμα 120 $ ανά τόνο για το σιδηρομετάλλευμα είναι όπου πολλοί μικρότεροι παραγωγοί σιδηρομεταλλεύματος αρχίζουν να γίνονται ασύμφοροι και έχετε μια κατάσταση για αυξανόμενες τιμές και κέρδη για τους ανθρακωρύχους.
Με την υπόσχεση για υψηλότερες τιμές σιδήρου στον ορίζοντα, οι επενδυτές θα μπορούσαν να χρησιμοποιήσουν την πρόσφατη αδυναμία να φορτώσουν μερικούς από τους πολλά υποσχόμενους παίκτες που εξόρυξαν το ορυκτό. Παρόλο που δεν υπάρχει κάποιο συγκεκριμένο χρηματιστήριο ανταλλαγής σιδηρούχων μεταλλευμάτων, το
Market Vectors Steel ETF (NYSE: SLX SLXVanEck Vct Stl41.84-1.65% Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2 6) παρουσιάζει επιχειρήσεις σε ολόκληρο το φάσμα παραγωγής χάλυβα. Αυτό περιλαμβάνει και τους δύο ανθρακωρύχους σιδηρομεταλλεύματος, όπως η Βραζιλία Vale SA (NYSE: VALE VALEVale10, 13-2, 50% που δημιουργήθηκε με το Highstock 4. 2. 6 οι παραγωγοί άνθρακα οπτανθρακοποίησης όπως η Lisle, Ill. SunCoke Energy, Inc. (NYSE: SXC SXCSunCoke Energy Inc.10 78 + 0.28%). Συνολικά, το SLX μπορεί να χρησιμεύσει ως βασικό παιχνίδι για ολόκληρο τον κλάδο. Ωστόσο, για εκείνους που επιθυμούν αυστηρά την έκθεση σιδήρου-μετάλλων, οι ατομικές επιλογές είναι ο τρόπος να πάνε. Το απόλυτο καλύτερο πρέπει να είναι η Μελβούρνη, που εδρεύει στην Αυστραλία BHP Billiton Limited
(NYSE: BHP BHPBHP Billiton42 91-1.99% Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6). Παρά το γεγονός ότι είναι ένας διαφοροποιημένος ανθρακωρύχος, το σιδηρομετάλλευμα αντιπροσωπεύει σήμερα περίπου το 31% των συνολικών εσόδων της BHP και η Κίνα κατατάσσεται ως ο μεγαλύτερος πελάτης της επιχείρησης. Επιπλέον, οποιαδήποτε αυξητική αύξηση των τιμών σιδήρου θα βοηθήσει μόνο την κατώτατη γραμμή της BHP. Για παράδειγμα, η πρόσφατη μικρή αύξηση των τιμών σε $ 117. 10 ανά τόνο θα προσθέσει αύξηση των εσόδων περίπου 585 εκατομμυρίων δολαρίων στην κατώτατη γραμμή της BHP. Ομοίως, συναντάμε συναδέλφους από το Μεγάλο Ορυχείο του Λονδίνου Rio Tinto Group (NYSE: RIO RIORIO Tinto49.12-2.73% που δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6 Το 41% των εσόδων του από σιδηρομετάλλευμα. Μια ακόμη εταιρεία της Αυστραλίας που εξετάζει είναι Fortescue Metals Group Ltd. (OTCBB: FSUMF). Μια ακόμα ενδιαφέρουσα επιλογή θα μπορούσε να χτυπηθεί κάτω από το Κλίβελαντ, που βασίζεται στο Οχάιο Cliffs Natural Resources, Inc.
(NYSE: CLF CLFCleveland-Cliffs Inc6. Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6 ). Η CLF είχε την ατυχή ευχαρίστηση να εξειδικεύεται τόσο στο σιδηρομετάλλευμα όσο και στον άνθρακα. Οι τιμές και για τα δύο υλικά έχουν δεξαμενή. Αύξηση των τιμών των σιδηρομεταλλεύματος, μια νέα συμφωνία εφοδιασμού με τον παραγωγό χάλυβα ArcelorMittal (NYSE: MT MTArcelorMittal SA28 15-2 93% Created with Highstock 4. 2. 6 καθώς και μια έντονη δόση ανάληψης επενδυτών ακτιβιστών θα βοηθήσει στην άνοδο της τιμής των μετοχών της CLF. Η κατώτατη γραμμή Τα πράγματα δεν ήταν τόσο μεγάλα στον κλάδο της σιδηρομεταλλεύσεως τα τελευταία χρόνια. Οι τιμές είναι πολύ χαμηλές. Όμως, η αύξηση της παγκόσμιας ζήτησης χάλυβα, καθώς και η πρόσφατη άνοδος των εισαγωγών στην Κίνα, πρέπει να συμβάλουν στην άνοδο των τιμών. Για τους επενδυτές, αυτό θα μπορούσε να σημάνει ένα μεγάλο χρονικό διάστημα για να στοιχηματίσετε στους ανθρακωρύχους.